Im Bundesdurchschnitt kosten Konsumentenkredite in Deutschland laut Bundesbank aktuell über 8 Prozent Zinsen. (1) Sie sind damit teurer als zu Corona-Zeiten oder während der Finanzkrise 2007-2008. Das ist keine Folge des Iran-Krieges. Die Zinsen liegen seit April 2023 auf diesem auffällig hohen Niveau. (1) Eine mögliche Erklärung dafür liefert eine aktuelle Analyse des Finanzvergleichsportals smava.
Banken in Deutschland haben die EZB-Leitzinssteigerungen in 2022 und 2023 im Schnitt zu 61 Prozent an Kreditnehmer*innen weitergegeben. (3) Die Leitzinssenkungen ab Mai 2024 haben Banken im Schnitt nur zu 9 Prozent an Kreditnehmer*innen weitergegeben. (4) Dadurch sind Kreditzinsen auch aktuell fast so teuer wie in der Phase, als der Leitzins bei 4,5 Prozent lag. (1; 2)
“Egal, ob die EZB den Leitzins konstant belässt oder ihn anhebt, Kreditnehmer*innen werden sehr wahrscheinlich auch weiterhin über 8 Prozent, womöglich sogar über 9 Prozent Zinsen zahlen müssen. Es sei denn, sie werden aktiv und nutzen die großen Zinsunterschiede zwischen Banken zu ihrem Vorteil aus”, sagt Alexander Artopé vom Finanzvergleichsportal smava.
Konstanter Leitzins und Leitzinserhöhung wären negativ für Verbraucher*innen
Auch wenn es keinen direkten Zusammenhang zwischen dem Leitzins und Kreditzinsen gibt, ist dennoch ein klares Muster zu erkennen: Steigt der Leitzins, steigen in der Regel auch die Kreditzinsen. (1; 2) Genau damit rechnen rund 50 Prozent der von smava anonym befragten Banken bis Ende Juni. (5) Dieses Muster zeigte sich in den letzten fünf Jahren sehr deutlich. Banken gaben im Schnitt 61 Prozent der Leitzinserhöhungen an Kreditnehmer*innen weiter. (3)
Sollte der Leitzins konstant bleiben, bedeutet das für Verbraucher*innen sehr wahrscheinlich weiterhin Kreditzinsen von über 8 Prozent.
“Auch wenn die Kreditzinsen im Bundesdurchschnitt bei über 8 Prozent liegen, heißt es nicht, dass Verbraucher*innen das zahlen müssen. Es gibt nach wie vor günstigere Kredite mit unter 8 Prozent Zinsen. Man muss sie nur finden“, sagt Alexander Artopé. (1; 6)
EZB-Leitzins: Banken gaben Steigerungen an Kreditnehmer*innen weiter – Senkungen kaum
Kreditzinsen unter 8 % trotz Hochzinsniveau möglich
Wer einen Kredit mit einem Zinssatz unter 8 Prozent abschließen möchte, sollte nicht darauf warten, dass Banken die Kreditzinsen senken.
Kreditnehmer*innen müssen passende Angebote selbst finden. Das ist trotz Hochzinsniveau möglich. Denn die Banken haben ihre Kreditzinsen in den vergangenen Jahren und Monaten unterschiedlich angepasst. Das hat dazu geführt, dass aktuell rund 3 Prozentpunkte zwischen dem günstigsten und teuersten Angebot für einen vergleichbaren Kredit liegen – je nachdem von welcher Bank es kommt. (6)
Diese Unterschiede allein aufzudecken ist bei der Masse an Angeboten sehr aufwendig und wenig aussichtsreich. Deutlich hilfreicher sind Kreditvergleiche beispielsweise auf smava.de oder finanzcheck.de. Dort lassen sich gezielt mit einer Anfrage die Angebote zahlreicher Banken vergleichen.
Kreditnehmer*innen können sich für sinkende Kreditzinsen rüsten
Wer einen Kredit abschließt, bindet sich in der Regel für mehrere Jahre an einen Zinssatz. Sinken die Kreditzinsen während der Kreditlaufzeit, gilt das nicht für laufende Kredite.
Wer sich auf eventuelle Zinssenkungen vorbereiten möchte, sollte beim Kreditabschluss auf kostenlose Sondertilgungsoptionen achten. Sinken die Kreditzinsen in den nächsten Jahren, kann der teure Kredit vor Ende der Laufzeit durch einen günstigeren abgelöst werden.
Das spart Zinsen. Außerdem können Kreditnehmer*innen zusätzliche Einnahmen, wie Steuerrückzahlungen, Weihnachts- oder Urlaubsgeld als Sondertilgung einzahlen. Das reduziert die Laufzeit und damit die Zinsen für den Kredit.
Datenquellen
(1) Bundesbank: Zinssatz für neu abgeschlossene Konsumentenkredite. Die Daten werden monatlich aktualisiert. Es wird jeweils der letzte öffentlich verfügbare Datenstand genutzt. (Stand: 03/2026)
(2) Bundesbank: Zinssatz der EZB für Hauptrefinanzierungsgeschäfte (Stand: 04/2026)
(3) Berechnung der Weitergabe der EZB-Leitzinssteigerungen durch die Banken: Für die Berechnung hat smava jeweils den Durchschnitt für den EZB-Hauptrefinanzierungszinssatz und die Kreditzinsen in Deutschland lt. Bundesbank während der Niedrigzinsphase (03/2016 – 06/2022) und der Hochzinsphase (09/2023 – 05/2024) gebildet. Die absoluten Differenzen von Hauptrefinanzierungszinssatz und Kreditzinsen zwischen beiden Phasen wurden in Relation zueinander gesetzt.
(4) Berechnung der Weitergabe der EZB-Leitzinssenkungen durch die Banken: Für die Berechnung hat smava jeweils den Durchschnitt für den EZB-Hauptrefinanzierungszinssatz und die Kreditzinsen in Deutschland lt. Bundesbank während der Hochzinsphase (09/2023 – 05/2024) und der neuen Niedrigzinsphase (06/2025 – 03/2026) gebildet. Die absoluten Differenzen von Hauptrefinanzierungszinssatz und Kreditzinsen zwischen beiden Phasen wurden in Relation zueinander gesetzt.
(5) smava: Prognose für Q2 2026: Es drohen steigende Kreditzinsen & strengere Antragsprüfungen – Das können Verbraucher jetzt tun (Stand: 05/2026)
(6) smava: Durchschnittswerte für auf der Plattform smava.de angebotene Konsumentenkredite (Stand: 05/2026)
Über smava
Die smava GmbH (kurz: smava) ist ein Finanzunternehmen, das auf günstige Finanzierungen spezialisiert ist. Egal ob Kredit, Autokredit, Immobilienkredit oder andere Finanzierungen, smava vergleicht seit 2007 für Verbraucher Angebote zahlreicher Anbieter auf dem Finanzvergleichsportal www.smava.de.
Verglichen werden Angebote von bundesweit aktiven bis hin zu regional aktiven Banken und Kreditvergabepartnern. Dazu zählen u. a. Commerzbank, Deutsche Bank, DKB, ING, Norisbank, Postbank, Santander, Targobank und die Vereinigte Volksbank Raiffeisenbank.
Das Geschäftsmodell der smava GmbH zahlt sich für alle Beteiligten aus: Verbraucher können über smava günstige Finanzierungen abschließen. Banken gewinnen durch smava neue Kunden. Die smava GmbH erhält nach erfolgreichem Kreditabschluss eine Provision vom Anbieter.
smava wurde 2007 von Alexander Artopé und Eckart Vierkant als erster digitaler Kreditmarktplatz in Deutschland gestartet. Ziel von smava ist es, den Kreditmarkt transparent und fair zu machen, um Verbrauchern einen Zugang zu günstigen Finanzierungen wie Krediten zu ermöglichen. Dafür kombiniert smava Finanz- mit Technologie-Know-how (FinTech).
Seit 2007 gilt smava deshalb in Deutschland als FinTech-Pionier, der maßgeblich zur Digitalisierung der Kreditvergabe in Deutschland beiträgt. Das Unternehmen hat seinen Hauptsitz in Berlin. Die smava GmbH beschäftigt Mitarbeitende aus rund 50 verschiedenen Nationen in Bereichen wie Kreditberatung, Produktentwicklung, Software Engineering, Data Analytics, Marketing und vielen anderen.
Geführt wird die smava GmbH von Alexander Artopé (CEO), David Vangeison (COO), Markus Schruth (CCO) und Özlem Arslan (CPO). 2021 hat die smava GmbH den einstigen Wettbewerber die FFG FINANZCHECK Finanzportale GmbH und das dazugehörige Finanzvergleichsportal https://www.finanzcheck.de zu 100 Prozent übernommen. Beide Portale werden unter dem Dach der smava GmbH unabhängig voneinander betrieben.